2023年7月28日悉尼报道-日本银行步向紧缩！日元飙升，东京股市暴跌，中国股市走强。周五，日元在波动交易中走强，东京股市和债券市场下跌，日本银行再次逐渐摆脱多年来的宽松货币政策。与此同时，由于刺激措施的预期，中国股市本周表现出今年以来最好的走势。
日本银行维持其超低利率，但在收益率曲线控制方面略有变动，表示对10年期政府债券收益率的0.5%上限现在是一个“参考值”，并愿意在市场上以1%的价格购买此类债券。日本银行的这一调整是央行重要举措的压尾，近日美国和欧洲的利率上涨被视为近几十年来最激进的加息周期的最后一步。
这一举措还可能对全球资金流动产生重大影响，因为多年来，廉价的日元一直是廉价借贷的主要来源，现在面临着来自不断攀升的日本收益率的上行压力，而全球利率似乎已经达到峰值。十年期日本政府债券收益率创下了9年来的最高水平，为0.575%，日经指数下跌了0.4%，金融股因预期利率上涨而飙升。
日元在日本银行动态的猜测推动下连续多日走强，公布后出现波动，随后升值至兑美元的本周最高水平，为138.05日元。悉尼JB Were的首席投资官Sally Auld表示：“他们在不承诺太多的情况下进行了（收益率控制）变动，并希望在货币政策运行方面更加灵活。”
她还说：“我们真正处于货币政策极端宽松的末尾阶段，但他们仍然非常关注经济和通胀前景的下行风险。”日本银行重申通胀率未能持续达到其2%的目标，并预测2024年和2025年通胀率将低于该水平，尽管数据显示东京核心消费者物价指数在7月同比上涨了3%。
悉尼UBS Asset Management的固定收益投资组合经理Tom Nash表示：“这是迈向最终解散的重要一步。我预计收益率将趋向于1%，但不会一帆风顺，因为可能会出现做空回补、国内购买以及日本银行的干预。”
在Intel(INTC.O)利润推动的盘后涨幅助力下，标普500指数期货上涨了0.3%。欧洲期货基本持平，富时100指数期货下跌了0.3%。由于香港和中国股市的反弹，亚洲其他地区的MSCI亚太地区股票指数（除日本外）上涨了0.2%，本周涨幅超过2%。
中国需要采取降低房贷利率等措施来促进购房，据官方媒体援引房屋部长的话报道，这引发了房地产股的涨势。美元整体走强，尤其对澳大利亚元下跌了0.6%，跌至0.6666美元，这主要是因为6月份零售销售出现了今年最大的下滑，这表明不再需要进一步加息。
本周早些时候，欧洲央行将利率上调25个基点，达到23年来的高点，符合预期，但克里斯蒂娜·拉加德总裁的言论暗示九月份可能会暂停加息，导致欧元下跌近1%。周五，欧元兑美元汇率维持在1.0980美元的亏损水平。德国7月初的通胀数据表明放缓，当天晚些时候将公布的法国数据以及下周的欧元区数据将决定未来走势。
本周早些时候发布的非常疲弱的商业活动数据显示，加息开始产生影响。周三，美联储也上调了25个基点，投资者对经济即将迎来传说中的“软着陆”而欢呼，因为美联储不再预测出现经济衰退。布伦特原油期货价格从三个月高点稍有下滑，为每桶83.90美元。
